Tout sur l'investissement

1 Semiconductor Stock om Hand Over Fist op it stuit te keapjen

Catégories associées

Dizze chipmaker hat syn grûn hâlden yn in drege omjouwing.

Technology stocks hawwe nommen in beat yn 2022, mei deNasdaq-100 Technology Sektorindex down hast 33% oant no. By ferliking, chipmakerAnaloge apparaten(ADI 0.51%) hat in protte fearkrêft sjen litten troch de yndrukwekkende groei dy't it kwartaal nei kwartaal hat levere.

^NDXT data troch YCharts

Sterke werjefte fan analoge apparaten gie troch yn har koartlyn frijlitten fiskale resultaten fan it twadde kwartaal fan 2022 (foar de trije moannen einige op 30 april). De ynkomsten en ynkomsten fan it bedriuw ferpletteren de ferwachtingen fan Wall Street, en de begelieding fan it bedriuw die bliken signifikant better te wêzen dan wat analysten ferwachten. Litte wy tichterby sjen wat de yndrukwekkende groei fan Analog Devices driuwt.

Analoge apparaten groeit yn in yndrukwekkend tempo

Analoge apparaten rapporteare fiskale Q2-ynkomsten fan $ 2.97 miljard - in ferheging fan 79% oer de perioade fan it foarige jier - tank oan yndrukwekkende groei oer al har einmerken lykas yndustry, automotive, kommunikaasje en konsuminteapparaten. De oanpaste ynkomsten fan it bedriuw skeaten jier oer jier mei 56% omheech nei $ 2,40 per oandiel.

Wall Street soe regele hawwe foar $ 2,11 per oandiel yn ynkomsten op ynkomsten fan $ 2,84 miljard. De bloeiende fraach nei Analog's chips fan meardere einmerken, lykas de synergyen fan 'e oankeap fan Maxim Integrated dy't yn augustus 2021 foltôge waard, holpen it bedriuw lykwols better-dan-ferwachte sifers te leverjen.

Ofbylding boarne: Getty Images.

Noch better, de begelieding fan Analog jout oan dat har geweldige groei hjir is om te bliuwen. It bedriuw ferwachtet $ 3.05 miljard oan ynkomsten yn it hjoeddeistige kwartaal op 'e midden fan har begeliedingsberik, tegearre mei oanpaste ynkomsten fan $ 2.42 per oandiel. Dat is goed foar de konsensusskattingen fan $ 2,17 per oandiel yn ynkomsten en $ 2,9 miljard oan ynkomsten. Analoge apparaten rapporteare ek $ 1.72 per oandiel yn ynkomsten op $ 1.76 miljard oan ynkomsten yn it tredde fearnsjier fan fiskaal 2021, wat betsjuttet dat har ynkomsten en ynkomsten wer aardich sille popje.

It yndrukwekkende diel fan analoge apparaten is dat har resultaten solide binne nettsjinsteande de tekoarten oan 'e supply chain dy't in protte oare chipmakers hawwe pleage. It bedriuw kredyt syn 'geografysk ferskaat hybride produksjestrategy' dy't it tastien hat om in 'ferskaat netwurk fan ynterne en eksterne partners te bouwen om ús operaasjes it bêste te behearjen fia ekonomyske syklusen.' Mei oare wurden, in ferskaat oan oanbodketen liket te hawwen holpen Analog Devices harsels te isolearjen fan 'e útdagings fan' e supply chain dy't de semiconductorsektor te krijen hat.

Derneist wurde Analog Devices '75,000 produkt SKU's (stock-keeping units) brûkt troch 125,000 klanten. It bedriuw wiist derop dat 80% fan har ynkomsten komt fan produkten dy't 'yndividueel net mear as 0,1% fan 'e totale ynkomsten bydrage.' Derneist wiist Analog CEO Vincent Roche derop dat it bedriuw fan it bedriuw wurdt beskerme troch hege barriêres foar yngong.

Dit alles jout oan dat de chipmaker op koers is om syn yndrukwekkende groeimomentum foar in lange tiid te behâlden, wat net ferrassend sil wêze sjoen de merken dy't hy tsjinnet.

De geweldige groei is hjir om te bliuwen

Analoge apparaten krijt it measte fan har ynkomsten út it yndustriële bedriuw, mei it segmint dat it lêste fearnsjier 51% fan syn topline produsearre en 54% jier-op-jier groei registrearre. De sûne groei fan it segmint waard dreaun troch de fraach nei chips brûkt yn automatisearring, digitale sûnenssoarch, en ynstrumintaasje en testen. It bedriuw fergrutte har oandiel yn dizze merken, en dat boartet goed foar de lange doer, sa't se lykje boud foar lange-termyn groei. Yndustriële automatisearring, bygelyks, wurdt ferwachte om in merk fan $ 234 miljard te wurden yn 2028 yn ferliking mei $ 140 miljard yn 2021.

Likemin sil fraach nei chips brûkt yn it autosegment, dat it lêste kwartaal it op ien nei grutste bedriuw fan Analog wie mei 21% fan 'e ynkomsten, in oare opmerklike katalysator wêze. Analog registrearre 145% jier-op-jier groei yn it automotive bedriuw tanksij de tanimmende oanname fan batterijbehearsystemen (BMS) brûkt yn elektryske auto's en tanimmende chipynhâld yn auto's tsjintwurdich.

It bedriuw wiist derop dat syn automotive momentum duorsum is, om't har chips trochgean wurde ûntwurpen yn nije produkten. Smyt it feit yn dat de fraach nei autochips wurdt ferwachte dat se in jierlikse groei fan mear dan 13% yn 'e kommende desennia sille klokje neffens in skatting fan tredden, en Analoge apparaten moatte op' e lange termyn fan dizze merk bliuwe winne. Yn alles is it maklik te sjen wêrom't analisten optimistysk binne oer de perspektyf fan it bedriuw op lange termyn, en ferwachtsje hast 19% jierlikse ynkomstengroei foar de kommende fiif jier.

Uteinlik kinne ynvestearders op syk nei in solide semiconductor-oandielen ta te foegjen oan har portefúljes, kinne no analoge apparaten keapje foar mar 17 kear foarút fertsjinsten. Dit liket in goede deal, sjoen syn trochsneed mearfâld fan 20,5 foar ynkomsten foar fiif jier, dus it soe in foarsichtige stap wêze foar ynvestearders om analoge apparaten op it stuit te keapjen foardat it djoerder wurdt.

laisse ton commentaire
Nom
E-mail
Commentaire