Tout sur l'investissement

1 Dirt-cheap Nasdaq Growth Stock Worth Buying direkt

Catégories associées

Dit technysk oandiel sit op in enoarme wrâldske groei kâns.

ChipmakerQorvo(QRVO -0.39%) is hammere op 'e beurs. Oandielen fan it semiconductorbedriuw hawwe oant no ta dit jier in tredde fan har wearde ferlern. Mar har fiskale resultaten fan it fjirde kwartaal fan 2022 (ferskynd op 4 maaie) jouwe oan dat no in goede tiid kin wêze om dizze ferslein te keapjenNasdaqgroei stock.

De lêste resultaten fan Qorvo foar de trije moannen dy't einigje op 2 april 2022, jouwe oan dat de groei fan it bedriuw koe oerskeakelje yn in hegere gear en dy op lange termyn behâlde. Litte wy sjen nei de redenen wêrom Qorvo, dy't bekend is foar it leverjen fan har chips foarAppel's (AAPL -0.54%) iPhones, liket op it stuit in tûke lange-termyn weddenskip.

Ofbylding boarne: Getty Images.

Qorvo lit tasizzende tekens sjen

Qorvo levere fiskale Q4-ynkomsten fan $ 1.16 miljard, in ferheging fan 9% oer de perioade fan it foarige jier, wylst oanpaste ynkomsten 14% jier oer jier tanommen nei $ 3.12 per oandiel. Wall Street socht $ 2,94 per oandiel yn ynkomsten op ynkomsten fan $ 1,15 miljard fan Qorvo, mar de sûne fraach nei de chips fan it bedriuw yn sawol de mobile as de ynfrastruktuer-einmerken holp it ferwachtingen te oertsjûgjen.

Bygelyks, de ynkomsten fan Qorvo útSamsungmear as ferdûbele jier oer jier ferline kwartaal as de Koreaanske reus brûkte mear fan syn chips oer flaggeskip en massa-merk smartphones. Samsung brûkte meardere chips fan Qorvo dy't ferskate applikaasjes dekken, lykas machtbehear, Wi-Fi 6E front-end modules, oplossings foar antennekontrôle, en oaren.

Qorvo-management wiisde derop dat it bedriuw earder 'ûnderfertsjintwurdige' wie by Samsung, mar it liket no yn in sterkere posysje te wêzen om te profitearjen fan de smartphoneferkeap fan 'e techgigant. Mear spesifyk generearre it mobile bedriuw fan Qorvo it lêste fearnsjier $ 865 miljoen oan ynkomsten, en produsearre hast trije-fjirde fan har topline. It is de muoite wurdich op te merken dat de mobile ynkomsten fan it bedriuw jier op jier mei 7% tanommen fan $ 808 miljoen yn it jier lyn, wat yndrukwekkend is sjoen it feit dat de totale smartphonemerk yn it earste fearnsjier fan it jier sakke.

Neffens merkûndersyksbedriuw Canalys wiene wrâldwide smartphoneferstjoeringen yn it earste fearnsjier fan it jier 11% omleech nei 311,2 miljoen. De diversifere klantbasis en ynhâldwinsten fan Qorvo lieten it lykwols ferstjoeringsvoluminten fan har chips ferheegje, wat posityf wreef op it mobile bedriuw fan it bedriuw.

Mar doe, de sêftens yn 'e wrâldwide smartphonemerk late Qorvo ta foarsichtige begelieding. De Russyske ynvaazje fan Oekraïne, hegere ynputkosten, snauwen fan supply chain, en ynflaasjedruk binne guon fan 'e tsjinwind dy't dit kwartaal wierskynlik weagje op smartphoneferkeap. Net ferrassend ferwachtet Qorvo dat syn fiskale Q1 2023-ynkomsten tusken $ 1 miljard en $ 1.05 miljard sille landen, mei de net-GAAP bruto marzje ferwachte op 50%. It bedriuw ferwachtet ynkomsten fan $ 2,00 oant $ 2,25 per oandiel dit kwartaal.

Foar fergeliking levere Qorvo net-GAAP-ynkomsten fan $ 2.83 per oandiel op ynkomsten fan $ 1.11 miljard yn 'e foargeande jierperioade, wylst de bruto marzje 52.5% wie. Qorvo-behear wiist derop dat de begelieding de útdagings wjerspegelet dy't ûntstien binne troch de hjirboppe neamde faktoaren, lykas lockdowns yn Sina om de fersprieding fan it nije coronavirus te befetsjen.

Qorvo skat dat de tsjinwind dit jier 5G-smartphone-ferstjoeringen kin beynfloedzje oant 50 miljoen oant 75 miljoen ienheden, wêrtroch't ferstjoeringen fan 5G-apparaten ferminderje nei in berik fan 650 miljoen ienheden nei 675 miljoen ienheden yn 2022. troch $ 250 miljoen dit jier, mei de effekten te sjen yn de fiskale earste en twadde fearnsjier.

It byld op lange termyn foar Qorvo liket lykwols helder te wêzen, om't de 5G-smartphonemerk noch in soad romte hat foar groei as wy foarby de tsjinwind op 'e koarte termyn sjogge. Noch wichtiger, Qorvo is yn in solide posysje om te kapitalisearjen op 'e groei fan' e 5G-merk, sjoen syn ferskaat klantbasis en in protte ûntwerpwinsten.

It grutte byld ferskynt helder

Jierlikse ferstjoeringen fan 5G-smartphones wurde ferwachte om in miljard ienheden te berikken troch 2025, neffens skattings fan tredden. Dat, de fertraging yn 'e groei fan Qorvo sil tydlik wêze. Wy hawwe al sjoen hoe't Qorvo har relaasje mei Samsung oanskerpe hat, en dat soe goed foar it bedriuw moatte boadskipje, om't de lêste hast in kwart fan 'e wrâldwide smartphonemerk kontroleart.

Twadde-ranglist Apple is in oare wichtige katalysator foar Qorvo. De iPhone-makker produsearre 30% fan Qorvo's ynkomsten yn fiskaal 2021, en it bliuwt in wichtige klant. No is Apple op it stuit de dominante krêft yn 'e 5G-smartphonemerk, en kontrolearret 31% fan dizze romte yn 2021 neffens Strategy Analytics. Apple wie de ienige top-smartphone OEM (fabrikant fan orizjinele apparatuer) dy't har ferstjoeringen yn it earste fearnsjier fan 2022 ferhege hie, wylst de totale merk yn minne foarm wie.

Apple's iPhone-ferstjoeringen kinne wurde ferwachte dat se yn 'e kommende jierren heger geane as de 5G-smartphonemerk groeit, en it bedriuw wreidet har opstelling út mei apparaten lykas de budzjetfreonlike iPhone SE om in grutter oandiel fan dizze merk te fangen. Smyt it feit yn dat Qorvo ek traksje wint ûnder Sineeske smartphone OEM's, en it wurdt maklik om te sjen wêrom't de groei fan 'e chipmaker op' e lange termyn koe fersnelle.

Qorvo-behear wiist derop dat it bedriuw ûntwerpwinsten hat befeilige by meardere Sineeske smartphone-fabrikanten. Yn ienfâldiger wurden, de chips fan Qorvo binne keazen troch Sineeske OEM's om har apparaten te betsjinjen, en dizze ûntwerpwinsten sille oersette yn ynkomsten as dizze apparaten yn produksje gean.

Yn alles is it maklik om te sjen dat Qorvo in toanielstik is op 'e sekulêre groei fan' e smartphonemerk, foaral 5G-apparaten. Dat is wêrom ynvestearders dy't sykje in 5G-oandielen ta te foegjen oan har portefúljes meie wolle beskôgje it keapjen fan oandielen fan Qorvo direkt. It wurdt hannele op 11,3 kear slepende earnings, dat is in grutte koarting oan deNasdaq-100meartal fan 26.

laisse ton commentaire
Nom
E-mail
Commentaire